接入这个 AI 顾问界面，你就等于把自己的柜台租了出去。 你是在把能训练出你替代品的数据，喂给这个模型。

机制很简单。Anthropic 的 Claude for Financial Advisors 于 9 月 14 日作为一个界面上线：顾问在 Claude 里敲一条命令，它就把顾问常用的每个工具里的数据汇到一起。10 月 27 日，Invesco、FINNY 和 CAIS 接了进来，加入已有的 BlackRock、Vanguard、Addepar 和 Schwab 的托管数据。每一个连接器都把两样东西交给这个模型：客户数据，以及使用方式。而这恰恰就是你要造出那个让连接器变得多余的产品时所需的全部素材。据 Kitces 报道，一些供应商正因为这个原因在犹豫。

价格最能说明问题：每月约 400 美元，外加每个用户 70 到 120 美元。你花钱把顾问每天的工作搬进别人的盒子里，还顺带教会那个盒子你的人都在干什么。

反对我的最强理由：这些老牌机构守住了真正要紧的东西。托管、基金、受托责任的签字，以及每个连接器仍然需要的人工复核。Fidelity、Pershing 和 Altruist 都没有加入。也许它只会停留在薄薄的一层便利层。

可一旦迁移成本涨上来，它就不再薄了。而每当你训练员工把活儿放进它里面、把更多数据从它那里走一遍，迁移成本就涨一分。把那些重建不出来的数据留在手里；让客户关系待在平台之外。什么会让我改判：当你把这些连接器指向另一个对手模型时，它们还能照常用。如果它们可携带，那你只是在租这个界面，随时能走。

研究，不构成投资建议。